Pentadbiran modal kerja merujuk kepada pengurusan semua akaun semasa syarikat yang merangkumi semua aset dan liabiliti semasa, ini adalah titik penting bagi pengurusan dan rejim kewangan.
Pentadbiran sumber-sumber syarikat sangat penting untuk kemajuannya, dokumen ini memfokuskan objektifnya untuk menunjukkan perkara-perkara penting dalam pengurusan modal kerja, kerana inilah yang mengukur tahap kesolvenan dan memastikan margin keselamatan yang munasabah untuk jangkaan pengurus dan pentadbir.
Objektif utama pengurusan modal kerja adalah untuk menguruskan setiap aset dan liabiliti semasa syarikat sedemikian rupa sehingga tahap yang dapat diterima dikekalkan.
Aset semasa utama yang perlu diberi perhatian adalah tunai, sekuriti dan pelaburan yang boleh dipasarkan, akaun belum terima dan inventori, kerana ini adalah aset yang dapat mengekalkan tahap kecairan yang disyorkan dan cekap tanpa mengekalkan jumlah yang tinggi saham masing-masing, sementara liabiliti yang paling relevan adalah hutang yang perlu dibayar, kewajipan kewangan dan liabiliti terkumpul, kerana ini adalah sumber pembiayaan jangka pendek.
Secara asasnya
Apabila syarikat mempunyai aliran masuk tunai yang tidak menentu, syarikat mesti mengekalkan tahap aset semasa yang mencukupi untuk menampung liabiliti semasa.
Modal kerja:
Modal kerja boleh didefinisikan sebagai " perbezaan antara aset semasa dan liabiliti syarikat ". Boleh dikatakan bahawa syarikat mempunyai modal kerja bersih apabila aset semasa lebih besar daripada liabiliti jangka pendeknya, ini bermaksud bahawa jika entiti organisasi ingin memulakan operasi komersial atau pengeluaran, ia mesti menguruskan minimum modal kerja yang Itu akan bergantung pada aktiviti masing-masing.
Tiang-tiang yang menjadi asas pentadbiran modal kerja dipertahankan sehingga pengurusan yang baik dapat dilakukan pada tahap kecairan, kerana semakin luas margin antara aset semasa yang dimiliki oleh organisasi dan liabiliti semasa semakin besar keupayaannya untuk menanggung kewajiban jangka pendek, namun, terdapat kelemahan besar kerana apabila terdapat tahap kecairan yang berbeza yang berkaitan dengan setiap sumber dan setiap kewajiban, ketika tidak mungkin untuk menukar aset semasa yang paling cair menjadi wang, aset berikut harus menggantikannya kerana semakin banyak aset tersebut, semakin besar kemungkinan mengambil dan menukar salah satu daripada mereka untuk memenuhi komitmen yang dikontrak.
Asal dan keperluan Modal Kerja
Asal dan keperluan modal kerja didasarkan pada persekitaran aliran tunai syarikat yang dapat diramalkan, mereka juga berdasarkan pengetahuan tentang kematangan kewajiban dengan pihak ketiga dan syarat kredit dengan masing-masing, tetapi Pada hakikatnya, yang penting dan rumit adalah ramalan aliran masuk tunai masa depan, kerana aset seperti akaun belum terima dan inventori adalah item yang dalam jangka pendek sukar ditukar menjadi tunai, ini menunjukkan bahawa antara semakin banyak ramalan aliran masuk masa depan, semakin kurang modal kerja yang diperlukan syarikat.
Objektif utama pengurusan modal kerja adalah untuk menguruskan setiap aset dan liabiliti semasa syarikat.
Keuntungan vs Risiko
Dikatakan bahawa semakin tinggi risikonya, semakin tinggi keuntungannya, ini berdasarkan pentadbiran modal kerja pada saat keuntungan dikira dengan keuntungan selepas perbelanjaan berbanding risiko yang ditentukan oleh kebangkrutan syarikat yang mungkin harus membayar kewajibannya..
Konsep yang mendapat momentum adalah bagaimana memperoleh dan meningkatkan keuntungan, dan berdasarkan asas teori diketahui bahawa untuk mendapatkan peningkatan ini ada dua cara penting untuk mencapainya, yang pertama adalah meningkatkan pendapatan melalui penjualan dan Kedua, dengan mengurangkan kos dengan membayar lebih sedikit untuk bahan mentah, upah, atau perkhidmatan yang diberikan, postulat ini menjadi penting untuk memahami bagaimana hubungan antara keuntungan dan risiko dihubungkan dengan hubungan pengurusan dan pelaksanaan modal yang berkesan. kerja.
"Semakin besar jumlah modal kerja yang dimiliki syarikat, semakin kecil risikonya akan menjadi tidak larut", ini berdasarkan fakta bahawa hubungan antara kecairan, modal kerja dan risiko adalah jika yang pertama dinaikkan atau yang kedua yang ketiga menurun dalam perkadaran yang setara.
Setelah mempertimbangkan perkara-perkara sebelumnya, adalah perlu untuk menganalisis perkara-perkara penting untuk merenungkan pentadbiran modal kerja yang betul dalam usaha memaksimumkan keuntungan dan meminimumkan risiko.
- Sifat syarikat: Adalah perlu untuk mencari syarikat dalam konteks pembangunan sosial dan produktif, kerana perkembangan pentadbiran kewangan di masing-masing mempunyai perlakuan yang berbeza. Kapasiti aset: Syarikat selalu mencari secara semula jadi untuk bergantung pada aset tetap mereka dalam bahagian yang lebih besar daripada aset semasa untuk menjana keuntungan mereka, kerana yang pertama adalah yang benar-benar menjana keuntungan operasi. Kos pembiayaan: Syarikat memperoleh sumber melalui liabiliti semasa dan dana jangka panjang, di mana yang pertama lebih murah daripada yang terakhir.
Akibatnya, pentadbiran modal kerja mempunyai pemboleh ubah yang sangat penting yang telah dianalisis sebelumnya dengan cara yang cepat tetapi ringkas, masing-masing adalah titik kunci untuk pentadbiran yang dilakukan oleh pengurus, pengarah dan mereka yang bertanggungjawab dalam pengurusan kewangan, ini berulang kemudian ambil semua langkah yang diperlukan untuk menentukan struktur modal kewangan di mana semua liabiliti semasa membiayai aset semasa dengan berkesan dan cekap dan menentukan pembiayaan yang optimum untuk penjanaan keuntungan dan kesejahteraan sosial.
